Family office : consolidation et fiscalité du patrimoine familial en 2026

Dans un family office, l'expert-comptable consolide les multiples entités du patrimoine (holding, SCI, portefeuille de titres, sociétés opérationnelles), pilote la fiscalité de groupe (régime mère-fille, intégration), fiabilise les flux intra-groupe et produit un reporting consolidé. En France, le family office n'a ni ordre ni régime fiscal propre, mais selon l'activité, un statut de conseiller en investissements financiers peut s'appliquer.

Un single family office sert une seule famille et internalise la gestion de son patrimoine. Un multi family office mutualise ces services entre plusieurs familles. La logique comptable est la même, mais l'organisation des honoraires diffère. Un single family office purement familial peut échapper aux statuts réglementés, là où une activité de conseil ou de gestion pour des tiers suppose un encadrement (immatriculation ORIAS, adhésion à une association agréée par l'AMF).

Un patrimoine familial se compose presque toujours de plusieurs entités pilotées séparément, ce qui donne une vision morcelée. La valeur de l'expert-comptable est d'agréger les actifs et les performances au niveau de la famille, d'éliminer les flux intra-groupe et de produire une lecture lisible : valeur des actifs, rendement net, exposition par classe d'actifs.

Le régime mère-fille (articles 145 et 216 du Code général des impôts) exonère les dividendes remontés à la holding à hauteur de 95 %, une quote-part de frais et charges de 5 % restant imposable. C'est le mécanisme qui fait circuler la trésorerie sans frottement excessif. En contrepartie, les prêts entre entités et les management fees doivent reposer sur des contrats écrits, des conditions de marché et une substance réelle, sous peine de requalification.

La rigueur de consolidation et la documentation des flux valent plus que tout montage. L'expert-comptable apporte la fiabilité du chiffre et la cohérence fiscale, en coordination avec les autres conseils de la famille (notaire, avocat, banquier).

Chaque patrimoine a sa structure et ses objectifs. Pour aller plus loin, découvrez notre accompagnement des family offices, et parlons de votre organisation patrimoniale.